Menu

Уровень рентабельности что показывает – Уровень рентабельности



Содержание

Уровень рентабельности

В современном мире работает множество предприятий и с каждым годом их количество стремительно растет. Основная цель любого юридического лица (или частного предпринимателя) — это получение, как можно большей прибыли, а затраты при этом должны быть минимальными. Такой постулат является основой развития или дальнейшего расширения производственной деятельности любого предприятия без исключения.

Для правильной организации своего дела нужно изучать экономические показатели, тщательно контролировать финансовое положение, а также продуманно и правильно планировать производственную деятельность своей компании, только это сможет максимизировать прибыль. Уровень рентабельности – это обобщающий показатель эффективной работы предприятия, отражающий прибыльность относительно определенных базовых основ. Если сумма выручки может покрыть не только затраты на реализацию и производство, но и образовывает прибыль, фирма считается рентабельной.

Основываясь на показателях рентабельности структуры, можно оценить ее финансовые результаты, а в конечном итоге и эффективность. Они с различных позиций измеряют доходность предприятия, а группируются соответственно интересам участников рыночного обмена. Уровень рентабельности как раз относится к таким показателям и отражает работу всех сторон деятельности предприятия. Всего существует четыре основных группы видов показателей успешной деятельности — рентабельность активов и производственных фондов, рентабельность предприятия и продукции.

Анализируя уровень рентабельности легко определить, какой вид деятельности обеспечивает наибольший доход, и, напротив, что провоцирует убытки. В современном мире такое определение крайне важно, ведь именно от концентрации и специализации производства зависит финансовая устойчивость юридического лица.

Самым качественным и обобщающим показателем эффективности предприятия считается рентабельность производства. Этот показатель соизмеряет размеры основных и оборотных средств с величиной прибыли, полученной с их помощью. Эти средства и называются ее ценой, чем ниже такая цена, тем больший эффект от функционирования предприятия. Просчитать уровень рентабельности производства можно с помощью несложной формулы – разделить прибыль Пч на общую всех сумму затрат ОС и ОФ.
Урп = Пч/(ОС+ОФ)
Где  Пч – сумма прибыли, ОС – сумма оборотных средств, а ОФ – сумма основных фондов.

Из этой формулы становится понятным, что является фактором ее роста. Высокая прибыль подкрепляется низкой стоимостью основных средств и оборотных фондов, и эффективностью их работы. В результате на максимальном уровне рентабельность производства, а, соответственно, и экономическая эффективность предприятия.

Насколько прибыльная и эффективная у предприятия операционная деятельность, показывает рентабельность продаж. Рассчитывается уровень рентабельности продаж по следующей формуле — соотношение операционной прибыли фирмы Пч с выручкой от реализации продукции В
Рч = Пч/В * 100 %
Где РЧ − рентабельность продаж чистая, а Пч – прибыль предприятия чистая.

Уровень рентабельности — один из лучших механизмов определения финансовой, инвестиционной и операционной эффективности производства. Он помогает выяснить прибыль фирмы с каждого вложенного в активы рубля. В ходе его проведения, легко узнать ответы на все вопросы об основной деятельности фирмы, будь это производство, или реализация товаров, или же услуг и работ.

В современном мире без выяснения этого важнейшего коэффициента невозможно выявить реальное финансовое состояние любого предприятия и эффективность использования его основных частей производства. Поэтому нужно знать, как определять все экономические показатели для того, чтобы составить верное мнение о его работе.

fb.ru

Как рассчитывается рентабельность предприятия — расчет рентабельности предприятия

Рентабельность – это ключевой показатель деятельности коммерческой организации. Он необходим при составлении бизнес-плана, учете расходов, установке цен, а также для понимания того, насколько выгоден бизнес. Рентабельностью интересуются кредиторы и инвесторы при принятии решения о сотрудничестве с фирмой. В связи с этим необходимо знать, как рассчитывается рентабельность предприятия.

Что такое рентабельность?

Рентабельность – это относительная величина, которая показывает, насколько эффективно предприятие распоряжается имеющимися средствами (активами, капиталом, основными фондами и т.д.). Она измеряется в процентах и вычисляется путем деления прибыли на соответствующую базу. Рентабельность не рассчитывается в случае получения убытка, а потому никогда не принимает отрицательное значение.

Чем больше полученное значение – тем эффективнее бизнес, и тем он выгоднее смотрится в глазах деловых партнеров. Нормативов рентабельности нет, однако есть оптимальные среднестатистические показатели по отраслям, странам и т.д.

Показатель рентабельности рассчитывается по одинаковым формулам и для действующих фирм, и для стартапов. В первом случае применяются фактические данные, а во втором – прогнозируемые.

Как определить уровень рентабельности?

Рентабельность рассчитывается как на основе прямых показателей, так и по бухгалтерским отчетам. Если необходимо определить этот показатель для чужого предприятия, то используется открытая информация, представленная в балансе. В серьезных договорах зачастую предполагается право на получение деловым партнером бухгалтерской отчетности своего контрагента.

Если рентабельность рассчитывается для стартапа, то необходим комплексный маркетинговый анализ рынка. Прежде всего, на основании анализа потребительской аудитории, конкурентов и степени привлекательности проекта необходимо определить ожидаемые размеры поступлений. Также необходимо иметь на руках прогнозные размеры инвестиций, активов и расходов.

Расчеты рентабельности не могут рассматриваться в качестве конечного результата: их необходимо считать за разные периоды (например, поквартально) и изучать в динамике. Кроме того, необходимо проводить анализ в связке с реальными событиями в компании, ведь сама по себе рентабельность не дает представления о том, что повлияло на динамику прибыли: повышение производительности труда, хорошая маркетинговая кампания или иной фактор.

Рентабельность не является единым показателем. Она рассчитывается по нескольким базам:

  • продажи;
  • активы;
  • собственный капитал;
  • инвестиции;
  • производство и т. д.

В каждом из приведенных примеров прибыль компании делится на ту или иную базу и умножается на 100%. Как правило, контрагентов интересуют показатели по продажам (в т. ч. по первичной прибыли – EBITDA), активам и капиталу. Прочие показатели могут рассчитываться в рамках внутреннего аудита.

Рентабельность продаж

Показатель рентабельности продаж говорит о том, сколько процентов прибыли приходится на общий объем проданных товаров или услуг. Этот показатель дает наиболее общее представление о делах компании и отличается самой интенсивной динамикой: периоды его увеличения быстро сменяются периодами падения.

Формула имеет такой вид:

Р = ЧП / ОП, где Р – рентабельность, ЧП – чистая прибыль и ОП – выручка (объем продаж).

Чем выше значение показателя, тем лучше, однако он сильно зависит от конкретной отрасли. Поэтому не следует сравнить по этому критерию компании из разных отраслей: например, фармацевтическую и производящую компьютерное оборудование. В то же время, каждую из этих двух компаний можно сравнивать с другими фирмами, представляющими соответствующие отрасли.

Причиной роста показателя может стать как увеличение прибыли, так и уменьшение объема реализации. Возможно и одновременное воздействие этих двух факторов. Прибыль может расти за счет увеличения цен, снижения издержек, уменьшения амортизационных отчислений и т.д.

Снижение объемов продаж может происходить по разным причинам. Если оно наблюдается после поднятия цен, то это явление можно считать закономерным. Если же причиной является утрата интереса покупателей к продукции фирмы, то деловым партнерам следует насторожиться.

Рентабельность по EBITDA

Рентабельность коммерческого предприятия оценивается не только по чистой прибыли, но и по первичной, т.е. такой, из которой еще не успели вычесть проценты, налоги и амортизационные отчисления.

Формула выглядит так:

EBITDA margin = EBITDA / ОП, где EBITDA margin – рентабельность продаж по первичной прибыли, EBITDA – размер первичной прибыли, ОП – объем продаж в денежном выражении.

Современные аналитики все чаще используют такой показатель, потому что он отражает уровень той прибыли, которая компания получает до проведения всевозможных отчислений. Это важно, т.к. эти суммы могут быть отсроченными и еще довольно длительное время работать на благо компании.

Рентабельность активов

Рентабельность активов иногда называют рентабельностью всего капитала (собственного и привлеченного). Согласно бухгалтерской документации, привлеченные средства называются обязательствами и в сумме с капиталом равны общему размеру активов. Поэтому эти показатели являются идентичными и говорят о том, насколько эффективно в компании используется весь объем имеющихся ресурсов.

Чтобы посчитать рентабельность коммерческого предприятия по активам, необходимо использовать формулу:

Р = ЧП / А, где А – это размер активов.

Величина этого показателя определяется размером привлеченных средств, стоимостью их обслуживания, а также размером собственных ресурсов. Если заемные средства занимают большую долю в общих и если проценты по ним большие, то рентабельность никогда не будет высокой. Поэтому преобладание собственных денег всегда является преимуществом.

Этот коэффициент очень важен для оценки эффективности, и может использоваться для сравнения фирм из различных отраслей. Кроме того, можно вывести средние значения по ряду компаний с разными профилями и решить, в какую сферу экономики лучше инвестировать.

Рентабельность капитала

Прибыльность собственного либо акционерного капитала говорит о способности компании получать прибыль.

Она рассчитывается так:

Р = ЧП / К, где К – капитал с учетом резервов.

На рентабельность капитала воздействует не столько размер прибыли, сколько соотношение обязательств и своих ресурсов. Оно рассчитывается путем деления обязательств на капитал и носит название «финансового рычага». Наращивая обязательства и увеличивая расходы на их обслуживание, предприниматель тем самым понижает прибыль и рентабельность.

Рентабельность капитала сравнивается не только с аналогичными показателями других компаний из всевозможных отраслей, но также с процентами по банковским депозитам и доходностью государственных ценных бумаг. Если рентабельность капитала ниже, чем проценты по вкладам или облигациям за тот же период, то инвестировать в компанию не имеет никакого смысла. Оптимально, когда рентабельность в несколько раз превышает обозначенные показатели.

Рентабельность производства

Чтобы посчитать рентабельность коммерческого предприятия более подробно, можно использовать в качестве базы показатели производства: основные и оборотные средства.

Для основных средств расчет будет таким:

Р = ЧП / ОПФ, где ОПФ – основные фонды производства.

При определении их размера необходимо учитывать амортизацию и показатели износа.

Для все производственных активов формула выглядит так:

Р = ЧП / (ОПФ + ОС), где ОС – оборотные активы.

Расчет этих показателей является достаточно трудоемким. По закону, контрагенты не имеют права их требовать, однако результаты расчетов могут быть полезными для внутренних целей.

Заключение

Рентабельность – это важнейший показатель деятельности как устоявшейся фирмы, так и стартапа, потому что по его уровню оценивается инвестиционная привлекательность компании или проекта.

Правильный подход к расчетам и анализу позволяет узнать не только о доходности предприятия, но также и о причинах его успехов или неудач. Анализ факторов, влияющих на результат, дает возможность понять, как повысить рентабельность.

Все коэффициенты, характеризующие рентабельность, являются переменчивыми, а потому должны рассматриваться в динамике. Показательным является период от 3 лет.

finansovyesovety.ru

Основные показатели рентабельности: формулы

Работа любой компании нуждается в постоянной оценке. Это дает возможность определить слабые и сильные черты организации финансовой, инвестиционной и операционной деятельности. Для этого аналитики применяют множество методик. Очень важное место в системе оценки занимают показатели рентабельности, формулы определения которых позволят оценить целесообразность функционирования предприятия. Данный подход предполагает исследовать несколько показателей. Это позволит всесторонне взглянуть на состояние финансовой организации. Чтобы правильно понимать показатели рентабельности, следует изучить суть их формул расчета.

Понятие рентабельности

Чтобы оценить показатель прибыли, которую предприятие получило в отчетном периоде, недостаточно просто проанализировать его динамику. Ведь он может увеличиваться, но при этом будут расти и расходы, и стоимость производственных фондов. Рассчитывая при помощи формул показатель рентабельности по балансу, можно будет выявить, в каком периоде сумма основного капитала и оборотных средств была меньшей при росте прибыли.

Показатели рентабельности, формулы которых будут рассмотрены далее, позволяют оценить относительные показатели эффективности деятельности компании. Это возможно сделать путем сравнения количества затрат и их отдачи в течение операционного периода.

Рентабельность — это прибыльность (доходность) предприятия. Один из самых важных показателей для аналитиков, инвесторов и руководства. Чтобы понять, как эффективно сработала компания в рассматриваемом периоде в разрезе различных сфер ее деятельности, применяют формулы основных показателей рентабельности.

Методика

Чтобы оценить эффективность деятельности компании, аналитик должен соотнести прибыль с ресурсами, которые ее сформировали. Показатели рентабельности предприятия, формулы которых применяются в методике, могут выражаться в прибыли, которую несет в себе вся продукция, или же в единице вложенного в нее капитала.

В зависимости от того, какой вид прибыли сравнивается с определенными ресурсами компании, различают и типы оценки. Самых часто применяемых из них всего 4 коэффициента:

  • активов;
  • продаж;
  • прямых затрат;
  • общей деятельности.

Также можно анализировать показатели рентабельности своего капитала.

Рентабельность активов

Показатели рентабельности, формулы по балансу которых предоставляют возможность сделать оценку эффективности использования капитала, рассчитываются в обязательном порядке. Это основные производственные показатели. Этот подход оценивает разумность решений руководства в области инвестированного капитала. Здесь рассматривается количество валюты баланса. Чтобы понять правильность ее структуры, используют другие приемы проведения аналитической оценки.

Для расчета будет необходимо рассмотреть данные бухгалтерской отчетности предприятия, такие как форма № 1 под названием «Баланс» и форма № 2, которая именуется «Отчет о прибылях и убытках».

Формула рентабельности активов имеет следующее выражение:

РА = ЧП/(ВБнп + ВБкп)/2, где ЧП — чистый убыток или прибыль, ВБнп, ВБкп — валюта баланса в начале и конце отчетного периода.

Рентабельность продаж

Формула показателя рентабельности продаж также выступает немаловажным фактором при изучении эффективности деятельности компании.

Он позволяет оценить, какую величину прибыли зарабатывает организация с каждой единицы реализованной продукции.

Показатели рентабельности продаж, формула которых представлена ниже, позволят понять, сколько средств может оставить себе предприятие после финансирования себестоимости готовой продукции, оплаты налогов и процентов по кредитным обязательствам. Этот подход показывает рентабельность выпуска, позволяет взвесить его долю в продажах.

Формула рентабельности продаж:

РП = ЧП/ВР, где ЧП — чистый убыток или прибыль, ВР — доход от реализации.

Рентабельность прямых затрат

Следующей ступенью анализа выступает рентабельность прямых затрат. Он позволяет оценить, какую отдачу приносит общий капитал компании, которым она владеет. Т. е. это хорошая возможность оценить и сделать выводы о том количестве прибыли, которое остается у компании при организации выпуска и реализации продукции.

Показатели рентабельности, формулы расчета которых будут рассмотрены далее, представят данные о целесообразности использования капитала и покажут, какое количество ресурсов потратило предприятие на получение чистой прибыли.

Формула имеет такой вид:

РПЗ = ЧП/С, где ЧП — чистый убыток или прибыль, С — себестоимость.

Также можно вместо показателя чистой прибыли рассмотреть в формуле доход от реализации, валовый доход и т. д. Все зависит от целей, поставленных перед финансовым аналитиком.

Рентабельность общей деятельности

Самым простым способом оценить прибыльность компании в отчетном периоде является расчет рентабельности деятельности предприятия. Формула будет представлена далее. Чтобы понять сущность этого метода, следует вникнуть в суть сравниваемых статей формы № 2.

Это очень важный подход в системе, которую формируют основные показатели рентабельности. Формулы для определения общей прибыльности компании сравнивают количество прибыли до уплаты налогов и выручку от реализации товаров в отчетном периоде. Она выглядит так:

РОД = ПН/ВР, где ПН — прибыль (убыток), которую получила компания до уплаты своих налоговых обязательств, ВР — выручка (доход) от реализации.

Рентабельность собственных пассивов

Очень важным как для инвесторов, так и для управляющих компании является определение рентабельности своего капитала. Он показывает, какую прибыль получают собственники и инвесторы с единицы вложенного в деятельность их компании капитала. Формула такая:

РСК = ВР/(ВБнп + ВБкп)/2, где ВР — величина производства, ВБнп, ВБкп — валюта баланса в начале и конце рассматриваемого периода.

Рентабельность собственных источников финансирования компании более полно может описать формула Дюпона. Она может быть выражена так:

РСК = ЧП/ВР × ВР/ВБ × ВБ/СК, где ЧП — чистый убыток или прибыль; ВБ — сумма активов; ВР — выручка (доход) от реализации; СК — собственные пассивы.

Что следует учитывать

Показатели рентабельности, формулы которых были представлены выше, предполагают учитывать еще ряд аспектов.

  • Время анализа. Представленная методика не учитывает отдачу в перспективе от пользования долгосрочными инвестициями. Лучше оценивать коэффициенты в динамике.
  • Несопоставимость денежных единиц. Прибыль отражает результаты текущей деятельности, а капитал (баланс) складывался годами. Для точности проведения оценки следует учитывать рыночную стоимость активов компании.
  • Высокая рентабельность может быть достигнута при значительном увеличении риска. Поэтому необходимо рассчитать ряд сопутствующих показателей (финансовый, операционный рычаг, структуру текущих затрат и финансовую устойчивость).

Показатели рентабельности, формулы которых были представлены в разрезе нескольких аспектов оценки, позволяют сделать вывод о целесообразности работы компании. Сравнивая количество затрат с величиной полученных благодаря им результатам, можно понять, прибыльно предприятие или же деятельность управленцев была неэффективной в анализируемом периоде. Учитывая ряд объективных аспектов при проведении подобного исследования, аналитики получают довольно точные результаты. Выводы, которые делаются на основе проведенных расчетов, способны улучшить состояние деятельности каждой организации.

fb.ru

формула, расчет на примере ОАО «Аэрофлот»

Рассмотрим коэффициент рентабельности продаж (ROS). Данный показатель отражает эффективность деятельности предприятия и показывает долю (в процентах) чистой прибыли в общей выручке предприятия. В западных источниках коэффициент рентабельности продаж называют – ROS (return on sales). Ниже рассмотрю формулу расчета данного коэффициента, приведу пример с его расчетом для отечественного предприятия, опишу норматив и его экономический смысл.

Рентабельность продаж. Экономический смысл показателя

Изучение любого коэффициента целесообразно начинать с его экономического смысла. Для чего нужен данный коэффициент? Он отражает деловую активность предприятия и определяет то, насколько предприятие эффективно работает. Коэффициент рентабельности продаж показывает, сколько денежных средств от проданной продукции является прибылью предприятия. Важно не то, сколько продукции продало предприятие, а то, сколько чистой прибыли оно заработало чистых денег  с этих продаж.

Коэффициент рентабельности продаж описывает эффективность реализации основной продукции предприятия, а также позволяет определить долю себестоимости в продажах.

Коэффициент рентабельности продаж. Формула расчета

Формула рентабельности продаж по российской системе бухгалтерской отчетности выглядит следующим образом:

Коэффициент рентабельности продаж = Чистая прибыль/ Выручка= стр.2400/стр.2110

Следует уточнить, что при расчете коэффициента вместо чистой прибыли в числителе может использоваться: валовая прибыль, прибыль до налогов и процентов (EBIT), прибыль до налогов (EBI). Соответственно будут появляться следующие коэффициенты:

Коэффициент рентабельности продаж по валовой прибыли = Валовая прибыль/Выручка
Коэффициент операционной рентабельности =
EBIT/Выручка
Коэффициент рентабельности продаж по прибыли до налогов =
EBI/Выручка

Рекомендую, чтобы избежать путаницы, использовать формулу, где в числителе стоит чистая прибыль (NI, Net Income), т.к. показатель EBIT рассчитывается по отечественной отчетности некорректно. Получается следующая формула для российской отчетности:

В зарубежных источниках коэффициент рентабельности продаж – ROS вычисляется по следующей формуле:

Видео-урок: «Рентабельность продаж: формула расчета, пример и анализ»

Рентабельности продаж. Пример расчета по балансу для ОАО «Аэрофлот»

Пример расчета коэффициента рентабельности продаж (ROS) для Аэрофлота

Давайте рассчитаем  рентабельность продаж для российской компании ОАО «Аэрофлот».  Для этого воспользуюсь сервисом InvestFunds, который позволяет получить финансовую отчетность предприятия по кварталам. Ниже представлен импорт данных с сервиса.

Отчет о прибылях и убытках ОАО «Аэрофлот». Расчет коэффициента рентабельности продаж

Итак, рассчитаем рентабельность продаж за четыре периода.

Коэффициент рентабельности продаж 2013-4 =11096946/206277137= 0,05 (5%)
Коэффициент рентабельности продаж 2014-1 = 3029468/46103337 = 0,06 (6%)
Коэффициент рентабельности продаж 2014-2 =3390710/105675771 = 0,03 (3%)

Как видно, рентабельность продаж незначительно увеличилась до 6% в первом квартале 2014 года, а во втором она снизилась в два раза до 3%. Тем не менее, рентабельность больше нуля.

Посчитаем данный коэффициент по МСФО. Для этого возьмем с официального сайта компании данные по финансовой отчетности.

Отчет по МСФО ОАО «Аэрофлот». Расчет коэффициента рентабельности продаж

За девять месяцев 2014 года коэффициент рентабельности продаж ОАО «Аэрофлот» был равен: ROS=3563/236698 =0,01 (1%).

Давайте рассчитаем ROS за 9 месяцев 2013 года.
ROS=17237/222353 =0,07 (7%)

Как видно, за год коэффициент ухудшился на 6% с 7% в 2013 до 1% в 2014.

Коэффициент рентабельности продаж. Норматив

Значение нормативного значения для данного коэффициента Крп>0. Если рентабельность продаж оказалась меньше нуля, то стоит серьезно задуматься над эффективностью управления предприятием.

Какой уровень коэффициента рентабельности продаж является приемлемым для России?

По данным РИА-рейтинг (за 2013 год) средние значения коэффициента рентабельности продаж по отраслям были следующие:

— добыча полезных ископаемых – 26%
— сельское хозяйство – 11%
— строительство – 7%
— оптовая и розничная торговля – 8%

Если у вас низкое значение коэффициента, то вам следует повысить эффективность управления предприятием через увеличение клиентской базы, роста оборачиваемости товаров, снижение стоимости товаров/услуг от субподрядчиков.


Автор: Жданов Василий, к.э.н.

finzz.ru

что это такое, виды, формула расчета

Что такое рентабельность?

Изначально: в немецком языке есть слово «rentabel». Означает этот термин прибыльность, полезность, доходность.

Рентабельность — это значение, которое показывает прибыльность того или иного предприятия, или процесса на предприятии, его эффективность. Показатель этот относительный.

Стандартно рентабельность будет рассчитываться либо в числовой форме, либо в процентном соотношении.

Также рентабельность может означать часть прибыли от каждой единицы средств, которые были инвестированы в производство. Или от каждой единицы в денежном эквиваленте, которую получили в процессе работы компании.

Важно! Рентабельность — далеко не единственный показатель эффективного действия предприятия. К многочисленным факторам также относят доходность, убыточность каждого из процессов, качество производимого продукта, спрос по общему рынку, ценовые показатели фирм конкурентов и другие объективные критерии как внутреннего, так и внешнего существования предприятия.

Экономическая рентабельность отражает доход фирмы, происходящий из одной единицы товара.

Что влияет на рентабельность

Внешние факторы:

  1. Спрос на продукцию.
  2. Конкуренция.

Внутренние факторы:

  1. Количество реализуемого товара.
  2. Качество товара.
  3. Выручка.
  4. Издержки производства.

Факты, которые влияют на прибыль также влияют на рентабельность.

Виды рентабельности

Разница в факторах эффективности для разных компаний часто происходит из различий в направлениях деятельности фирмы. Поэтому и можно говорить о различных видах рентабельности:

  1. Рентабельность активов.
  2. Рентабельность собственного капитала.
  3. Рентабельность продаж (реализации товара).
  4. Рентабельность производства.
  5. Рентабельность продукта.

Общая рентабельность продукта — говорит о том, насколько эффективно могут активы бизнеса создавать факторы прибыли. Основной показатель — какой процент (или в числовом эквиваленте) прибыли выходит из одной единицы вложенных в имущество денежных средств.

Рентабельность собственного капитала. Крайне важный показатель для того, кто владеет бизнесом, или кто в него инвестирует. Соответственно, отражает эффективность вложенного ранее капитала.

Рентабельность производства. Отражает ту эффективность, с которой в процессе производства используются вложенные имущественные средства. Иными словами, насколько качественно используются фонды компании — и оборотный, и основной.

Рентабельность продукта. Показывает, что даёт реализация товара. То есть разница между прибылью от реализации товара и затратами на его производство и продажу. Нередко отдельным показателем высчитывается рентабельность не по всей продукции, а только по конкретному подразделению фирмы.

Как рассчитать рентабельность. Формулы расчёта.

Формула для рентабельности активов

Ответ даст оценка отношения дохода фирмы за конкретный период и стоимость активов за тот же период.

RA = (прибыль за период / средняя величина активов за период)* 100%

Важно! Чтобы сделать расчёт по данной формуле, брать нужно полную сумму активов. И учитывать не только собственные средства, но и те, которые были привлечены (дебиторская задолженность, кредитные обязательства и другое).

Внутри этого вида стандартно принято выделять рентабельность активов основных производственных фондов. Она высчитывается так:

ROfa = (прибыль за период / стоимость основных производственных фондов) * 100%

И рентабельность общей суммы капитала:

Roe = (прибыль за период / сумма капитала) * 100%

Также важно помнить, что если вам нужно рассчитать другие данные, то можно (исходя из целей) брать совокупную сумму капитала, либо же суммы основного или дополнительного капиталов.

Формула расчёта рентабельности производства

Здесь уже учитывается доход от реализованной продукции и его отношение к стоимости фондов фирмы.

Rp = (прибыль за период / (стоимость основных фондов + размер оборотных средств)) * 100%

Формула расчёта рентабельности продукта

Здесь за основу берётся доход от товара и показатель затрат на его изготовление и реализацию:

Rom = (доход от реализации товара / себестоимость товара) * 100%

Формула расчёта рентабельности продаж

Основа этого показателя экономического прогресса компании — операционная эффективность на определённом рынке продукции.

То есть нам нужно получить показатель, который будет отражать прибыль от одной денежной единицы, полученной при реализации продукции. Также это можно описать как долю дохода в общем объёме проданной продукции.

Ros = (операционная прибыль / объём продаж) * 100%

Поясним. Операционная прибыль в данной формуле означает чистую прибыль, которая будет оставаться после учёта уплаченных налогов.

А объём продаж — деньги, которые фирма получает после реализации товара.

Способы повысить рентабельность продаж

Именно этот вид рентабельности берётся многими предприятиями в качестве основного фактора, показывающего уровень стабильности фирмы на рынке. От того периодической целью руководства компании становится повышения уровня этой рентабельности. Способов очень много. Выделим несколько стандартных:

  • Повышение цен. Сам по себе способ не всегда эффективен. Конечно, если ваша компания не занимает место монополиста на конкретном рынке. В иных ситуациях, вы можете добиться отрицательного результата, используя этот метод. Ведь конкуренты не дремлют. А клиентам, не желающим отдавать за тот же продукт большие деньги легче будут перейти к аналогу дешевле.
  • Ввод эксклюзивной линейки / эксклюзивного товара. Индивидуальный товар ведёт к повышению узнаваемости фирмы среди потребителей, к большему интересу. Выпустив что-то качественно новое, вы сможете добиться повышения уровня продаж и в нише стандартной продукции.
  • Снижение себестоимости. Это многогранная работа и рычагов в экономической среде достаточное количество. Здесь и работа с постоянными поставщиками, и поиск новых решений, и оптимизация логистики, и формы опта, и затраты на рекламу. Даже небольшой процент понижения себестоимости может привести компанию к значительному приросту в плане дохода.

Итог

Мы выяснили, что рентабельность — важнейший фактор для тех, кто управляет бизнесом. Этот показатель отражает уровень дохода компании и эффективности её процессов. Он способен показать КПД использования многочисленных ресурсов — от трудовых, до денежных.

Простыми словами рентабельность выражается как отношение прибыли к затратам. Но так как расчёт рентабельности может происходить по разным показателям, важно проводить комплексный анализ процессов предприятия и учитывать реальную экономическую ситуацию. А уже на основе полученных данных, легче будет прийти к выводу о том, что именно и каким способом нужно улучшать, чтобы привести фирму к ещё большему успеху.

Дополнительные материалы на нашем сайте: «Закон о защите прав потребителей возврат товара», «Уголок потребителя в торговле», «Срок окупаемости: формула и методы расчета, пример».

businessmens.ru

Что такое рентабельность и в чём она измеряется?

Получение максимальной прибыли — цель существования любой компании.

Но успешное развитие предприятия невозможно без проведения грамотного анализа финансово-хозяйственной деятельности, одним из основных разделов которого является определение уровня рентабельности.

Что значит слово «рентабельность»?
Что такое рентабельность и что она показывает?
В чём измеряется рентабельность?
Что такое рентабельность предприятия?
От чего зависит рентабельность продаж?

Что значит слово «рентабельность»?

Слово «рентабельность» произошло от немецкого rentable, что буквально переводится как прибыльный, полезный, доходный. Отсюда можно сделать вывод, что этот термин используется для оценки полезности (эффективности) использования на предприятии материальных, трудовых, денежных, природных и других видов ресурсов.

Что такое рентабельность и что она показывает?

При помощи рентабельности оценивается итоговый результат функционирования предприятия, организации, компании. Это относительный показатель, который показывает уровень доходности — долю прибыли на каждый заработанный рубль. Рентабельность исчисляется как соотношение прибыли, полученной за расчётный период к общим расходам.

Низкий уровень рентабельности служит сигналом для принятия кардинальных мер по снижению затрат и повышению себестоимости товаров или услуг. В противном случае предприятию грозит неизбежное разорение и банкротство.

Предприятие считается высокорентабельным только в том случае, если доход от продажи продукции или от оказания услуг не только перекрывает затраты, но и позволяет получить достойную прибыль.

В чём измеряется рентабельность?

Поскольку рентабельность является величиной относительной, её размер чаще всего измеряется в процентах. Существует нулевой порог рентабельности — точка безубыточности, когда предприятие в состоянии только покрыть свои расходы.

Если после вычета из валового дохода необходимых затрат фирма имеет хотя бы небольшую прибыль, то деятельность такой компании уже считается рентабельной.

Что такое рентабельность предприятия?

На рентабельность влияют различные экономические и финансовые факторы. Поэтому для оценки общего уровня рентабельности предприятия используются следующие расчётные показатели:

— рентабельность продукции;

— рентабельность продаж и наценок;

— рентабельность персонала;

— рентабельность основных средств;

— рентабельность активов;

— рентабельность инвестиций.

На некоторых предприятиях бухгалтера скрупулёзно просчитывают рентабельность каждого отдельного вида продукции с целью выявления выгодных и невыгодных товарных групп.

Анализ деятельности предприятия сводится не только к правильному математическому подсчёту коэффициента рентабельности. Необходимо также провести сверку всех фактических показателей в динамике по сравнению с предыдущими отчётными периодами.

От чего зависит рентабельность продаж?

Рентабельность продаж определяется коэффициентом продаж — частью выручки, приходящейся на каждый полученный рубль прибыли.

Методика расчёта рентабельности продаж следующая:

1. Суммируется чистая выручка от продажи всех видов товаров.

2. Вычисляется процентное соотношение чистой прибыли к общей сумме выручки.

Несмотря на то что в последнее время маркетологи уделяют большое внимание регулированию процессов, происходящих между продавцами и покупателями, на современном рынке товаров и услуг иногда случаются непредвиденные ситуации.

Поэтому рентабельность продаж зависит от различных причин, в том числе и от объективных.

— Снижение или повышение цен на товары конкурентов.

— Успешность проведения рекламных акций.

— Сезонность.

— Изменения в ассортименте.

— Инфляция и снижение покупательской способности.

— Изменение цен на сырьё.

www.mnogo-otvetov.ru

Рентабельность это. Что такое рентабельность простыми словами

Рентабельность — это основной показатель успешности работы любой компании. Чем он выше, тем привлекательнее бизнес для его владельца или инвесторов. Давайте разберемся, что такое рентабельность и из чего она складывается. В статье также инструкция по анализу рентабельности, которую можно скачать.

Что такое рентабельность

Работа любого бизнеса заключается в том, чтобы на каждый вложенный рубль получить как можно более качественную, эффективную и легальную отдачу в виде чистой прибыли. Предприятие может иметь миллионные и миллиардные обороты, однако если на выходе получается маленькая прибыль — то это означает, что рентабельность крайне низка.

Простыми словами рентабельность – это отношение полученной прибыли к затраченным ресурсам. Рентабельность показывает, как отрабатывают себя затраты на производство и ведения бизнеса, как участвуют в выполнении планов производства и получении прибыли. Именно вопрос рентабельности предприятия стоит на первом месте при инвестициях в производство, внедрениях инноваций, при обучении персонала и прочих манипуляциях, которые повышают расходы владельцев бизнеса.

Скачайте и возьмите в работу:

Чем поможет: проанализировать рентабельность компании, оценить способность приносить доход на вложенный в нее капитал. От уровня рентабельности зависит инвестиционная привлекательность, величина дивидендных выплат.

Чем поможет: сравнить рентабельность вашей компании со среднеотраслевой. Если рентабельность меньше средних показателей по отрасли, ИФНС признает ее низкой и приедет в компанию с проверкой.

Традиционно высокой рентабельностью отличается бизнес, в котором можно сделать наценку в несколько десятков, а то и сотен процентов на себестоимость производства продукции, с учетом амортизации производственных мощностей или иных сопутствующих расходов. Обычно такая ситуация возникает, когда определенный товар пользуется повышенным спросом, а конкуренция на этом рынке незначительная. С течением времени рентабельность падает из-за того, что ожесточается конкуренция, снижаются цены на ранее популярный товар или услугу, рынок насыщается предложениями и товаров становится в избытке.

Какая рентабельность навлечет налоговую проверку

Налоговую инспекцию  рентабельность тоже интересует. Компании грозит выездная проверка, если уровень ее рентабельности ниже среднего значения по отрасли более чем на 10 процентов. Оценить риск выездной проверки можно по специальной методике, опубликованной в журнале «Финансовый директор»


Оценить рентабельность

Рентабельность — это относительный показатель, который измеряется в процентах. Положительная говорит о том, что работа предприятия приносит прибыль, нулевая, когда прибыль равна нулю и отрицательная, когда работа ведется в убыток. Для анализа применяются такие коэффициенты рентабельности, как:

  • общий;
  • продаж;
  • активов;
  • производства;
  • продукции.

Кстати, в Высшей Школе финансового директора есть большой раздел, посвященный  анализу рентабельности предприятия. По результатам обучения выдают диплом государственного образца. Записаться и попробовать можно здесь.

Общий коэффициент рентабельности

Это основной параметр, показатель экономической рентабельности, который дает представление об общем положении дел в компании. На него ориентируются инвесторы и аналитики при изучении работы предприятия. Он дает первое приближенное впечатление о работе всей фирмы в целом, об эффективности работы менеджмента. Однако при оценке эффективности работы следует сравнивать данный показателя с показателями предприятий схожего профиля и из одной отрасли экономики, либо со среднерыночным показателем.

Для расчета общего коэффициента рентабельности (ОКР) применяют следующую формулу:

ОКР = (ПДН / ВП) х 100%,

где ПДН — прибыль до налогообложения;

ВП — выручка от продаж (см. как рассчитать).

Уровень рентабельности предприятия

Для расчета уровня рентабельности можно использовать формулу:

P = П / Х х 100%,

где P — рентабельность,

П — прибыль,

Х — показатель, рентабельность которого нужно определить.

★Топ-6 самых важных статей для финансового директора:

Коэффициент рентабельности продаж

Этот показатель рентабельности один из самых часто считаемых. За рубежом традиционно обозначается как ROS (Return On Sales). Рентабельность продаж показывает, сколько процентов прибыли приносит каждый заработанный рубль, полученный предприятием от продажи товара или реализации услуги и каковы его издержки. В дальнейшем именно ROS становится отправной точкой для формирования ценовой политики организации.

Коэффициент определяется как отношение чистой прибыли после налогообложения за определенный срок к выручке.

Для получения коэффициента (КРпродаж) применяют следующую формулу:

КРпродаж = (ППН / ВП) х 100%

где ППН — прибыль после налогообложения;

ВП — выручка от продаж.

Кроме того, коэффициент показывает, как эффективно компания контролирует издержки и применяется для того, чтобы оценить операционную эффективность предприятия. Для этого в формуле вместо прибыли после налогообложения используется доход от операций. Если вместо чистой прибыли использовать данные о валовой прибыли, то полученный коэффициент покажет эффективность работы только необходимых для существования бизнеса расходов. Динамика данного параметра позволит отследить качество управления основными ресурсами бизнеса.

Коэффициент рентабельности активов

В зарубежной бизнес-аналитике для этого коэффициента используется аббревиатура ROA (Return Of Assets). Показатель указывает, насколько эффективно используются активы для генерации прибыли в каждом полученном рубле прибыли, общую способность компании создавать прибыль управляя своими активами.

Для расчета коэффициента рентабельности активов (КРактивов) применяют следующую формулу:

КРактивов = (ППН / ((САнг + САкг) / 2) х 100%

где ППН — прибыль после налогообложения;

САнг — стоимость активов на начало года;

САкг — стоимость активов на конец года.

Также для анализа могут использоваться показатели чистых активов (стоимость активов за вычетом долгов и обязательств предприятия) а также оборотных средств.

Рентабельность производства

Этот коэффициент считают, когда необходимо определить, насколько вообще целесообразно заниматься определенным видом бизнеса. Ведь понесенные затраты на организацию производства должны в запланированный срок вернуться инвестору, а компания — выйти на прибыльную работу. Коэффициент рентабельности производства покажет, как эффективно и с какой отдачей работают основные и оборотные фонды, все имущество.

Для расчета применяют следующую формулу:

КРпр = (БП / (Соф + Сос)) х 100%,

где

БП — балансовая прибыль;

Соф — стоимость основных фондов;

Сос — стоимость оборотных средств.

★Топ-6 самых важных статей для финансового директора:

Коэффициент рентабельности продукции

Этот показатель позволяет оценить, насколько эффективно работают расходы на производство и реализацию продукции, ее себестоимость. Такую рентабельность можно рассчитывать не только для всего ассортимента производимых товаров, но и для отдельных позиций, которые выпускает компания.

Для получения коэффициента рентабельности продукции (КРпродукции) применяют следующую формулу:

КРпроизводства = (Прп / Срп) х 100%,

где Прп — прибыль от реализации продукции;

Срп — себестоимость реализованной продукции.

Заключение

Показатели рентабельности не всегда точно характеризуют все аспекты работы предприятия. Например, при долгосрочных инвестициях показатели не будут высокими, поэтому их надо постоянно пересчитывать и проводить анализ данных полученных в разное время. Также возможна ситуация, когда стоимость активов меняется с течением времени, но к расчету берется значение, полученное один раз, которое не меняется с течением времени. Это неверно, так как стоимость активов может меняться вслед за изменением общей ситуации на рынке.

Кроме того, каждый отдельный показатель не раскрывает, насколько рискованно ведет свою деятельность компания. Для получения более детальной картины работы компании необходимо использовать дополнительные методы анализа, например вычислять финансовую устойчивость, структуру текущих затрат и иные показатели.

Методические рекомендации по управлению финансами компании

fd.ru

Отправить ответ

avatar
  Подписаться  
Уведомление о